ServiceNow (NOW) Menargetkan Pendapatan $30 Miliar Sebagai Analis Mendukung Pendorong AI Agensial

TLDR

• Cantor Fitzgerald mempertahankan rating Overweight untuk NOW dengan target harga $122 setelah menghadiri analyst day dan acara Knowledge ServiceNow di Las Vegas
• ServiceNow menetapkan target jangka panjang lebih dari $30 miliar pendapatan berlangganan pada tahun 2030, didorong oleh pertumbuhan AI agentik
• Institusi besar termasuk Vanguard dan Jennison Associates meningkatkan kepemilikan NOW mereka secara signifikan pada Q4
• Saham beredar mendekati $91, jauh lebih rendah dari rekor tertingginya dalam 12 bulan sebesar $211.48, dengan target harga konsensus sebesar $144.71
• Analis memegang konsensus Beli Sedang, meskipun target harga turun secara umum setelah penjualan terbaru

(SeaPRwire) –   Saham ServiceNow (NOW) sedang beredar sekitar $91, turun tajam dari rekor tertingginya dalam 12 bulan sebesar $211.48, tetapi Wall Street belum mau pergi.

ServiceNow, Inc., NOW

Cantor Fitzgerald mempertahankan rating Overweight-nya dan target harga $122 untuk NOW setelah acara financial analyst day dan Knowledge user event ServiceNow di Las Vegas minggu ini. Perusahaan menyatakan pertemuan dengan manajemen senior dan mitra industri memperkuat pandangan mereka bahwa ServiceNow adalah lapisan tata kelola dan orkestrasi dari enterprise agentik.

ServiceNow menggunakan acara-acara ini untuk menampilkan penggunaan AI agentik yang diperluas di platformnya. Pelanggan dan mitra menunjukkan fokus perusahaan pada hasil dan sistem AI yang dibangun di sekitar pengetahuan dan tindakan, bukan pendekatan probabilistik murni.

Perusahaan juga menetapkan target keuangan jangka panjang, termasuk proyeksi lebih dari $30 miliar pendapatan langganan pada tahun 2030. Cantor Fitzgerald menyebut target-target tersebut dapat dicapai.

ServiceNow telah memperluas kerja sama dengan Amazon Web Services untuk mencakup tata kelola AI dan penyebaran agen. Transaksi AWS Marketplace untuk produk ServiceNow sudah melebihi $1 miliar. Kedua perusahaan memperkenalkan arsitektur tata kelola yang menggabungkan ServiceNow AI Control Tower dan Amazon Bedrock AgentCore.

ServiceNow juga mengumumkan kerja sama dengan Accenture untuk menyediakan AI agentik skala enterprise, serta kolaborasi berkelanjutan dengan NVIDIA dan Microsoft mengenai kontrol dan tata kelola AI.

Perusahaan baru-baru ini menjadikan alat Build Agent-nya tersedia secara umum di ServiceNow Studio, memungkinkan pengembang untuk membangun aplikasi menggunakan prompt bahasa alami yang didukung oleh model Anthropic.

Pembelian Institusional Tetap Kuat

Meski saham melambat, investor institusional telah membeli secara agresif. Vanguard Group meningkatkan kepemilikan sahamnya sebesar 404.5% pada Q4, kini memegang lebih dari 101 juta saham NOW senilai sekitar $15.6 miliar. Jennigan Associates meningkatkan posisinya sebesar 280.1%, sementara Nordea, Pictet, dan Swedbank juga melakukan penambahan besar. Secara keseluruhan, 87.18% saham NOW dimiliki oleh institusi dan dana lindung nilai.

Plato Investment Management meningkatkan kepemilikan sahamnya sebesar 400.6% pada Q4, membawa totalnya menjadi 24.805 saham senilai sekitar $3.8 juta.

Dari sisi insider, eksekutif Jacqueline P. Canney menjual 8.927 saham pada 24 April dengan harga rata-rata $89.60. Direktur Paul Edward Chamberlain menjual 1.500 saham pada Februari dengan harga $101.17. Insider telah menjual sekitar $2.5 juta nilai saham dalam tiga bulan terakhir.

Analis Mengurangi Target Namun Mempertahankan Rating Beli

Banyak analis mengurangi target harganya setelah penjualan umum. Piper Sandler mengurangi targetnya dari $200 menjadi $140 tetapi tetap Overweight. Wells Fargo pindah dari $185 menjadi $160, juga Overweight. Stifel Nicolaus mengurangi targetnya menjadi $120 sambil mempertahankan Buy.

KeyCorp menetapkan target $85 dengan rating Underweight — satu-satunya outlier bullish dalam kumpulan analis yang mayoritas konstruktif.

Bernstein SocGen menaikkan targetnya menjadi $236 sambil tetap Market Perform, dan Truist Securities mempertahankan Buy pada $120.

Pada Q1, ServiceNow melaporkan pendapatan sebesar $3.77 miliar, naik 22.1% YoY, sesuai konsensus. EPS masuk sebesar $0.97, sejalan dengan perkiraan. Rata-rata bergerak 50 hari saham berada di $102.80, dan rata-rata 200 hari berada di $132.71.