Dari tuduhan membayar pejabat dan memalsukan dokumen keuangan hingga kampanye pengaruh politik tersembunyi dan konfrontasi antara milyuner di penthouse: sidang pidana federal terhadap Sam Bankman-Fried telah mencakup banyak hal selama sebulan terakhir. Semua rinci ini berasal dari kesaksian yang disampaikan oleh tiga kolaborator terdekat Bankman-Fried sebelumnya, yang menuduh bahwa ia mencuri lebih dari $8 miliar dari pelanggan pertukaran mata uang kripto-nya FTX dan memerintahkan mereka untuk melakukan penipuan.
Bankman-Fried, yang secara sukarela memberikan kesaksian selama tiga hari, berpendapat bahwa kolaborator-kolaborator-nya membuat kesalahan besar yang menyebabkan kejatuhan FTX dan bahwa mereka telah melakukan kejahatan tanpa bimbingan atau pengetahuannya. Kemudian pertahanan beristirahat, dan pada 1 November, kedua tim pengacara membuat argumen penutup mereka. Sekarang, juri sembilan wanita dan tiga pria akan memutuskan nasib Sam Bankman-Fried. Jika ia dinyatakan bersalah, Bankman-Fried menghadapi hingga 120 tahun penjara.
Dengan semua bukti, berikut adalah tuduhan bom terbesar tentang Sam Bankman-Fried dan FTX yang muncul dari sidang.
Alameda Research telah mengambil setoran pelanggan FTX selama bertahun-tahun.
Kurang dari satu tahun lalu, pertukaran mata uang kripto FTX runtuh, ketika penggunanya mencoba secara kolektif menarik miliaran dolar tetapi tidak dapat melakukannya. Segera terungkap bahwa uang itu berakhir di kas Alameda Research, perusahaan perdagangan Bankman-Fried, yang membuat taruhan besar-besaran pada berbagai bagian ekosistem kripto.
Ini bukan hal baru. Sebenarnya, sejak didirikan pada 2019, dana pelanggan selalu mengalir langsung ke rekening bank yang dimiliki oleh Alameda, yang kemudian dapat bertindak sesuka hati dengan uang tersebut. Tahun itu, Wang sengaja mengkodekan pengecualian ke FTX yang membuat Alameda satu-satunya pengguna di pertukaran yang diizinkan untuk memiliki saldo negatif-yaitu meminjam dari dana pelanggan. Wang mengatakan bahwa Bankman-Fried memerintahkannya untuk membuat pengecualian itu.
Uang yang dipinjam kemudian dikerahkan di seluruh dunia, tuduh Profesor Peter Easton, profesor akuntansi dari Universitas Notre Dame dan saksi ahli yang dipanggil oleh jaksa penuntut. Selama kesaksian, Easton menampilkan analisis yang tampaknya menunjukkan bahwa miliaran dana pelanggan diambil dan diinvestasikan kembali di properti Bahama (termasuk penthouse $30 juta tempat tinggal Bankman-Fried), startup kripto, dan kontribusi politik. (Pada 31 Oktober, bagaimanapun, Bankman-Fried mengatakan dia “tidak sepenuhnya setuju” dengan kebenaran ekshibit itu.)
Bankman-Fried mengakui bahwa Alameda meminjam dana pelanggan FTX-dan menyatakan bahwa ia percaya Alameda diizinkan melakukannya, asalkan nilainya positif bersih.
Ketika FTX runtuh, Bankman-Fried diduga menipu pengguna tentang kondisi keuangan perusahaan.
Pada 7 November 2022, Bankman-Fried mencoba menenangkan pelanggannya dengan menweet bahwa “FTX baik-baik saja. Aset aman. FTX memiliki cukup untuk menutupi semua kepemilikan klien.”
Tetapi hari sebelumnya, Bankman-Fried telah membuat Dokumen Google, yang disajikan sebagai bukti, di mana ia menulis bahwa FTX memiliki “cukup untuk memproses 1/3 sisa aset klien.” Dan pada pagi hari 7 November, ia mengirim pesan Signal ke lingkar dalam FTX di mana ia menghitung kondisi keuangan perusahaan. Meskipun ia memperkirakan bahwa FTX mungkin dapat menggalang $3,9 miliar aset dalam seminggu, ia menulis bahwa akan ada kekurangan $8,1 miliar dalam hal aset pelanggan yang dapat dikirimkan.
Baik Bankman-Fried maupun pengacaranya tidak menanggapi Dokumen Google atau percakapan thread di pengadilan. Sebaliknya, Bankman-Fried membela Tweet asli: “Pandanganku saat itu adalah bahwa pertukaran baik-baik saja dan tidak ada lubang dalam hal aset.” Ia tetap mempertahankan bahwa masalahnya adalah likuiditas daripada solvabilitas-yaitu bahwa ia memiliki dana, tetapi tidak dalam cara yang dapat segera membayar keluar.
Caroline Ellison mengatakan dia memperingatkan Bankman-Fried bahwa perusahaan dalam masalah bulan sebelum runtuh.
Bankman-Fried selalu mengklaim bahwa keruntuhan FTX datang sebagai kejutan mutlak baginya. Tetapi mantan CEO Alameda Caroline Ellison menyajikan beberapa spreadsheet yang telah ditunjukkannya kepada Bankman-Fried selama 2021 dan 2022, yang menunjukkan dampak menghancurkan yang dapat ditimbulkan oleh krisis kripto terhadap perusahaan, yang menurutnya meminjam miliaran dari FTX. Bankman-Fried tampak setuju: “Yup, dan juga bisa memburuk,” komentarnya di Dokumen Google.
Di Dokumen Google, Bankman-Fried bertanya pada Ellison bagaimana tambahan $3 miliar investasi mungkin mempengaruhi kesehatan keuangan Alameda. Jawaban dari angka Ellison jelas suram-tetapi Bankman-Fried tetap memulai dana modal ventura $2 miliar.
Mantan eksekutif menyerang Bankman-Fried tanpa ampun.
Eksekutif top FTX dan Alameda Research dulunya adalah unit yang sangat erat. Bankman-Fried dan Ellison pernah berkencan bolak-balik. Bankman-Fried berada di obrolan grup dengan Wang dan Nishad Singh dengan judul “tiga yang fantastis.” Selama beberapa bulan, keempatnya berbagi penthouse $30 juta di Bahama.
Tetapi Ellison, Singh dan Wang semuanya memberikan kesaksian melawan Bankman-Fried di bawah perjanjian kerja sama dengan pemerintah, dan tidak menahan diri dalam kritik mereka terhadap FTX atau Bankman-Fried. Singh mengatakan bahwa pada saat FTX di ambang kehancuran, ia mengalami depresi dan rasa bersalah yang mendalam atas perannya dalam organisasi: “Saya tahu bahwa saya mulai menjadi bagian dan berpartisipasi dalam sesuatu yang sangat kriminal.”
Ellison mengatakan tentang Bankman-Fried: “Dia memerintahkan saya untuk melakukan kejahatan ini.” Wang mengakui bahwa ia tahu tindakan yang diambilnya dengan perusahaan itu salah dan bahwa pelanggan tidak setuju agar FTX menggunakan dana mereka. Ia menambahkan bahwa Bankman-Fried telah “mengatakan secara terbuka bahwa kami tidak akan menggunakan dana pelanggan seperti ini.”